ВШЭ
📈 Торговая · Инфляция, спрятанная в очереди
На неделе меня попросили прокомментировать для СМИ вопрос, который стоит разобрать здесь целиком.Суть вопроса такая. Есть аккуратный монетарный прогноз: денежная масса растёт быстрее, чем в спокойные 2016–2019 годы, но медленнее,…
Read more
🏛 Кафедра · Разбор статьи №8: 153 исследования и одна большая дыра
Летняя серия разборов подходит к финалу, и финал особый. Это не эксперимент, а карта: я прочитал и систематизировал 153 исследования о прогнозировании волатильности — от эконометрики 1963 года до нейросетей…
Read more
📈 Торговая · Разбор статьи №7: портфель по кластерам против падающего индекса
В пятницу я обещал, что третья летняя статья ждёт своей очереди. Очередь подошла — и выходит она в понедельник, а не в пятницу, потому что она больше про торговлю, чем…
Read more
😏 Откровенно · Где я пропадал всё лето
В начале лета я писал про перезагрузку и новые проекты. Потом канал притих — и по-хорошему я должен объясниться. Честный отчёт: пропадал не потому, что нечего сказать, а потому, что делал.…
Read more
🏛 Кафедра · Разбор статьи №6: сколько стоит машинное обучение?
Эффективность применения прогнозов волатильности в активных торговых стратегиях институциональных инвесторов на российском рынке акций // Фундаментальная и прикладная математика. 2026. Т. 26. № 3. С. 33–42.P.S. Читайте парой с Разбором №5…
Read more
🏛 Кафедра · Разбор статьи №5: какие модели платят?
Серия про мои статьи снова в деле — вышла новая публикация, и она про вопрос, который я мучил всю кандидатскую.Модели прогноза волатильности принято сравнивать по точности. Но точность — не…
Read more
🕯 Торговая №5 · Как работает маркетмейкер: Авельянеда–Стоиков
Разбирали арбитраж, фандинг, как собирать спред, лесенки и ершики. Сегодня с другой стороны баррикад: не как забрать спред у маркетмейкера, а как он его выставляет. Серьёзная математика, не wash-трейдинг 🧮📊…
Read more
Торговая · Моя любимая неэффективность
В прошлый раз разобрали — как собирать спред. Сегодня про мою любимую неэффективность, ту, на которой залипаю до сих пор. Звучит просто: один и тот же актив в двух местах…
Read more
♻️ Откровенно · С 0 до 99 за неделю
Последние месяца два — самые плотные по работе и учёбе в моей жизни. Я всегда к этому относился просто: получилось так получилось, не вышло так не вышло, едем дальше. Я…
Read more
🔥Торговая #3: No funding = no arbitrage
Все думают, что крипто-арбитраж это купить дешевле на одной бирже, продать дороже на другой. Картина интереснее, и без одной вещи весь арбитраж это пшик 👇📉 Почему одной разницы цен малоРасхождение…
Read more